Warren Buffett explica cómo funciona el dinero

Warren Buffett

La explicación reciente de Warren Buffett sobre cómo funciona el dinero ahora es la más importante de la historia

Según Warren Buffett, el valor del dinero que tiene está cambiando. “Deuda” y lo que significa está cambiando fundamentalmente.

Warren Buffett


Ver a Warren Buffett cambiar por completo lo que cree sobre el dinero en cuestión de meses ha sido fascinante.

Se le considera el inversor más exitoso de la historia, por lo que vale la pena escucharlo cuando los mercados financieros entran en un período extraño que nadie comprende o puede explicar adecuadamente (incluso si, como yo, no ama todo lo que dice).

Estas dos líneas de Warren Buffett me hicieron pensar:

 

“La deuda [de Estados Unidos] no se pagará; será reembolsado “.

 

“Será mejor que tengas algo más que una deuda”.

 

Warren Buffett explica que cuando el gobierno puede seguir imprimiendo dinero para pagar su propia deuda, es ridículo pensar que alguna vez fallará. Él dice: “El truco [para los países] es seguir pidiendo prestado en su propia moneda”.

Entonces, si el dinero seguirá imprimiéndose de la nada, ¿qué significa eso para sus inversiones, activos y ahorros? Exploremos el tema en términos simplistas y veamos qué puede hacer al respecto.

 

La lección más importante sobre cómo funciona el dinero de Warren Buffett

Esto es lo que Warren dijo recientemente sobre cómo funciona el dinero que pondrá a prueba todo lo que pensaba que sabía sobre el dinero:

 

Si el mundo se convierte en un mundo en el que ustedes [los gobiernos] pueden emitir cada vez más dinero y tener tasas de interés negativas a lo largo del tiempo, tendría que verlo para creerlo, pero he visto un poco de eso. Me ha sorprendido. Me he equivocado hasta ahora.

Si puede tener tasas de interés negativas y derrochar dinero, e incurrir en más y más deuda en relación con la capacidad productiva, pensaría que el mundo lo habría descubierto en los primeros dos mil años en lugar de hacerlo ahora. Veremos.

Probablemente sea la pregunta más interesante que he visto en economía.

¿Puedes seguir haciendo lo que estamos haciendo ahora? El mundo ha podido hacerlo desde hace una docena de años aproximadamente [desde 2008]. Es posible que nos enfrentemos a un período en el que estamos probando la hipótesis de que puede continuarla con mucha más fuerza de la que la probamos antes.

 

Esta descripción de Warren sobre todo el dinero gratuito al que todos hemos tenido acceso debido a una crisis de salud puede explicar por qué Warren ha vendido muchas de sus acciones bancarias estadounidenses recientemente.

El influyente blog de finanzas Zero Hedge escribió recientemente que Warren “parece estar ahora apostando silenciosamente contra Estados Unidos”, porque “el famoso inversor anti-oro ha abandonado los bancos, la columna vertebral de la economía impulsada por el crédito de Estados Unidos, en favor de un minero de oro”.

Alguien dijo: “Mira lo que hacen los multimillonarios, no lo que dicen”. Si las acciones de Warren son algo a seguir, entonces los precios récord en el mercado de valores son algo de lo que hay que tener mucho cuidado.

 

La inflación se está afianzando

La inflación es cuando los precios suben y el valor de su dinero disminuye. Cuatro dólares el año pasado pueden haberle servido una pequeña taza de café. Esa misma taza de café podría costarle $ 5 este año, como un simple ejemplo.

La inflación es un impuesto oculto sobre su dinero.

Warren dice: “Me he equivocado al pensar que podrías tener los desarrollos que has tenido sin que la inflación se arraigue”.

Warren ha puesto el dinero de su empresa en oro y letras del tesoro, que describe como “una inversión terrible a lo largo del tiempo”. (Una letra del tesoro es una inversión en la que esencialmente está prestando dinero al gobierno).

Así que Warren se siente cómodo poniendo su dinero en terribles inversiones a corto plazo debido a lo que puede ver en el mundo de las finanzas. Vale la pena considerar esa decisión al pensar en su propio dinero e inversiones.

 

¿Por qué todo esto te importa?

Hemos hablado mucho sobre finanzas en este artículo. Analicemos por qué le importa el cambio en la forma en que funciona el dinero ahora.

Tasas de interés negativas

Las tasas de interés negativas pueden ser malas para usted porque significa que tiene que pagar para almacenar su dinero. También significa que el banco con el que elige realizar operaciones bancarias puede enfrentar graves problemas financieros que lo llevarán a la quiebra.

Sí, los bancos tienen seguro en caso de tal evento, pero si el problema es demasiado grande, entonces el seguro de depósitos es inútil; mucha gente no lo entiende. Asumen que el gobierno o una póliza de seguro mágica los salvará sin consecuencias negativas.

Estamos en un territorio inexplorado y no confiaría en que nadie venga a salvarlo a usted y a su dinero.

Los pobres están siendo robados por los ricos que tienen los datos para predecir sus movimientos.

Muchos inversores minoristas están comprando acciones utilizando aplicaciones como Robinhood; los datos nos dicen esta tendencia.

Mientras multimillonarios como Warren están saliendo de las acciones y corriendo hacia la seguridad, la gente común parece creer que son más inteligentes que los profesionales, o los robots comerciales no humanos de alta frecuencia que predicen los movimientos del inversor minorista y apuestan en su contra.

Las empresas de inversión utilizan el comercio de alta frecuencia para automatizar sus decisiones de inversión y vencer al inversor medio. Estas mismas firmas son inversores minoristas de Robinhood líderes. ¿Qué significa esto en términos simples?

Las firmas de inversión sofisticadas, según Bloomberg, están obteniendo acceso a datos que les dicen lo que hacen los inversores minoristas (dinero tonto, como se le conoce en finanzas) para poder aprovecharlos.

Estos datos permiten a las empresas de inversión robar a los pobres y pagar a los ricos. El nombre de la aplicación Robinhood es un tanto irónico, ¿no?

La burbuja del mercado de valores

Desempleo récord. Una crisis sanitaria mundial. Protestas. A pesar del mundo en el que vivimos, los mercados de valores están batiendo récords. ¿Loco o un desastre a punto de ocurrir?

Otro icónico inversionista multimillonario, George Soros, llamó al mercado de valores una burbuja. “Los inversores están en una burbuja alimentada por la liquidez de la Fed”, dice y es por eso que “ya no participa”.

O todo va bien con los mercados y las empresas no se han visto afectadas en absoluto por la crisis sanitaria o estamos viendo una burbuja que está a punto de estallar. No tengo la respuesta, por eso estoy sentado al margen.

El cambio en la velocidad del dinero.

Mientras se regala dinero gratis a través de estímulos económicos y se imprimen grandes cantidades de dinero de la nada, la velocidad del dinero ha bajado. (La velocidad del dinero solo significa cuántas veces un dólar pasa por las manos de varias personas).

Cuando se crean grandes cantidades de dinero de la nada y esa moneda no se gasta, cuando ese dinero finalmente se gasta, puede llevar a cantidades de inflación mayores de lo normal que devalúan el dinero por el que ha trabajado duro.

Ejemplo de disminución de la velocidad del dinero:

Warren Buffett
La velocidad del dinero está bajando. Fuente: Banco de la Reserva Federal de St. Louis

Ejemplo del dinero extra que se imprime de la nada:

Warren Buffett
El aumento de la creación de dinero se ha disparado. Fuente: Junta de Gobernadores del Sistema de la Reserva Federal (EE. UU.)

 

Para llevar

La forma en que el dinero funciona y funciona en la sociedad ha cambiado fundamentalmente. También ha desafiado a algunas de las mentes inversionistas más grandes como Warren Buffett y George Soros.

Como resultado, han corrido a un lugar seguro.
Lo que puede hacer con respecto al cambio en la forma en que funciona el dinero es lo siguiente: tenga cuidado a corto plazo con su dinero e invierta en activos.

El otro aprendizaje crítico que puede obtener de Warren es dedicar un tiempo a comprender estos conceptos financieros a través de un sitio web como Investopedia:

  • Impresión de dinero
  • Oferta monetaria M1 y M2
  • La velocidad del dinero
  • Burbujas del mercado de valores (Tech Stocks Bubble en 2000)
  • Inflación vs deflación
  • Bailouts frente a bail-ins: en caso de crisis financiera

Si comprende estos conceptos básicos sobre cómo funciona el dinero, puede protegerse a sí mismo y a todo por lo que ha trabajado. Ahora no es momento de entrar en pánico. Ahora es el momento de aprender y prosperar de lo que está ocurriendo en la economía global.

El valor del dinero que tiene está cambiando. La palabra deuda y lo que significa está cambiando. Observa lo que hacen los inversores multimillonarios porque te dicen mucho de lo que necesitas saber.

Usted decide si dona su dinero a una aplicación comercial, observa cómo se devalúa debido a la inflación o invierte con una gran red de seguridad y actúa como un profesional.


Este artículo es solo para fines informativos, no debe considerarse Asesoramiento financiero o legal. Consulte a un profesional financiero antes de tomar decisiones financieras importantes.